Nos últimos anos, testemunhamos um aumento sem precedentes em LMEs(liability management exercises), que suplantaram o número de reestruturações tradicionais. Nesse Oaktree Credit Quarterly, Armen Panossian(Co-CEO e Head of Performing Credit) e Danielle Poli, CAIA(Assistant Portfolio Manager, Global Credit) exploram a origem desse crescimento, as várias formas de executar LMEs, e os potenciais riscos e oportunidades, tanto para investidores de crédito tradicionais e os oportunísticos, enfatizando a necessidade de tamanho, experiência, e capacidade de navegar a onda das LMEs. Além de um trecho do último memo de Howard Marks.
